Indonesia ha superado el umbral del 10% de población mayor de 60 años, alcanzando el 11,97% según la Encuesta Intercensal (SUPAS), y las proyecciones apuntan a 65,82 millones de adultos mayores en 2045. Este dato demográfico, que consolida al país como una sociedad envejecida, está transformando la narrativa: la llamada economía plateada deja de ser un desafío asistencial para convertirse en un motor de crecimiento, siempre que se construya un ecosistema que permita a los jubilados mantenerse productivos mediante el emprendimiento, la mentoría o la inversión.

Desde la óptica de Yakarta, directivos del sector financiero señalan que los 40 años representan un momento realista para iniciar una planificación previsional seria, con un horizonte de 17 a 20 años por delante. La recomendación es construir activos que generen rentas pasivas, privilegiando instrumentos de bajo riesgo como los bonos soberanos (Surat Berharga Negara) y los fondos mutuos, sin descuidar la cobertura sanitaria a través del seguro público BPJS. En paralelo, analistas en Lagos subrayan que, superados los 50, la cartera debe pivotar hacia cuatro objetivos: preservación del capital, generación de ingresos recurrentes mediante dividendos e inmuebles, una exposición mesurada a activos de crecimiento para combatir la inflación, y la simplificación de cuentas dispersas acumuladas durante décadas.

Los autores del libro “Retirement: How to Save Enough, Invest Well, and Make Your Money Last”, citados en medios de Oriente Medio, advierten que la mayoría de los consejos genéricos sobre jubilación son erróneos. La planificación exitosa, argumentan, exige responder primero a preguntas personales sobre el estilo de vida deseado, el temor a la insolvencia o la disposición a postergar el disfrute presente. Su fórmula combina disciplina —ahorrar al menos el 20% del ingreso anual, evitar la inflación del estilo de vida y canalizar los aumentos salariales hacia fondos indexados de bajo costo— con una dosis de realismo: es preferible un empleo que se ame con el 80% del salario ideal a uno odiado que conduzca al agotamiento y a la jubilación forzosa prematura.

En el frente corporativo, entidades como Bank Mandiri Taspen están reconfigurando su estructura de fondeo para servir a este segmento. La entidad busca elevar la proporción de depósitos a la vista y de ahorro (CASA) del 20-23% actual hasta el 30-40%, reduciendo así su dependencia de los depósitos a plazo y abaratando el costo de los fondos. La estrategia se apoya en la digitalización de servicios y en alianzas con plataformas de financiamiento colectivo, con la mira puesta en el lanzamiento del programa “Life Begins at 40”, concebido para captar a quienes inician tardíamente su preparación previsional. El siguiente hito será la materialización de ese programa y la evolución del ratio CASA en los próximos trimestres, indicadores que medirán si la industria financiera logra acompañar la transición demográfica con productos accesibles y rentables.